Chủ đề giao dịch theo xu hướng - Đỉnh, đáy của một xu hướng

Điểm vào lệnh chính xác và thoát lệnh chính xác được xác định bằng các bộ lọc. Nếu không có các bộ lọc này, các nhà giao dịch có thể vào lệnh bất cứ lúc nào nhưng hiệu quả sẽ không cao, và mang nhiều tính hên xui hơn là có cơ sở hợp lý.

Sau đây là ba bộ công cụ lọc mà nhà giao dịch có thể nâng cao xác suất thành công của bạn:

+ Bộ lọc dựa vào giá (Price based)

+ Bộ lọc dựa vào thời gian (Time based)

+ Bộ lọc dựa vào sự kiện (Event based)

Tính chất vào lệnh liên quan đến có bộ công cụ lọc (category of filter) như sau:

+ Bộ lọc dựa vào giá sẽ hỗ trợ cho bạn mức giá chính xác để vào lệnh chứ không nói cho bạn biết khi nào nên vào.

+ Bộ lọc dựa vào thời gian sẽ hỗ trợ cho bạn biết khi nào nên vào chứ không nói cho bạn biết mức giá chính xác để vào lệnh.

+ Bộ lọc sự kiên không nói chính xác thời gian và mức giá vào lênh cho đến khi sự kiện đã diễn ra.

Dưới đây là các bộ lọc con trong các bộ công cụ lọc:

1. Bộ lọc dựa vào giá (Price based)

i. Đo lường tuyệt đối: mức giá chạy cố định
ii. Đo lường tương đối: tỷ lệ giá breakout
iii. Đo lường độ biến động: bội số ATR, bộ số độ lệch chuẩn

2. Bộ lọc dựa vào thời gian (Time based)

i. Bao nhiêu cây nến đóng cửa

3. Bộ lọc dựa vào sự kiện (Event based)

i. Bộ lọc thuật toán
Trình tự nhất định của các thanh giá đóng cửa
Trình tự của đỉnh mới hoặc đáy mới

ii. Đo lường dựa trên sự kiện
Đóng cửa qua vùng giá breakout (Closing price violation)
Test lại cản sau khi breakout



Có thể có các kịch bản trong đó hai giai đoạn lọc có thể được sử dụng để giới hạn rủi ro tối đa được phép cho mỗi giao dịch riêng lẻ, theo quy tắc quản lý vốn. Nếu không kiểm soát rủi ro tối đa cho phép trên mỗi giao dịch riêng lẻ, hệ thống giao dịch cuối cùng có thể gặp rủi ro cực kỳ nguy hiểm. Thường thì các bộ lọc dựa vào giá được ưa thích hơn.

ĐIỂM UỐN GIÁ (ĐIỂM ĐẢO CHIỀU)

Có 4 cách để vào lệnh theo xu hướng như sau:

+ Vào lệnh khi breakout (Overlay Breakout Entries)

+ Vào lệnh khi pullback (Overlay Barries Entries): mua tại vùng hỗ trợ, kháng cự khi giá đã vượt qua và đang có hành động test lại nó.

+ Vào lệnh khi breakout thất bại: vào lệnh ngược hướng khi breakout thất bại.

+ Vào lệnh ngẫu nhiên

+ Vào lệnh dựa trên mô hình giá /nến hoặc số lượng nến.

Kịch bản chung cho đỉnh thị trường và đáy thị trường

Như đã chia sẻ trong chuỗi bài viết "Phân tích các giai đoạn thị trường", cơ bản là có 3 biến thể về đỉnh và đáy thị trường.



Trên đây là các ví dụ về các đỉnh đáy thị trường phức tạp, có thể theo dạng mô hình vai đầu vai, mô hình broadening, island, mô hình diamond hoặc rounding,...

Sức mạnh của điểm xoay chiều và các vùng cản giá

Một điểm uốn xu hướng như một đỉnh được đặt cạnh một số lượng lớn hơn các thanh ở hai bên của thanh với giá cao nhất thường được coi là một đỉnh quan trọng hơn. Như vậy, mức kháng cự liên quan đến đỉnh như vậy sẽ được coi là một rào cản đáng kể và mạnh mẽ đối với giá cả. Các mức kháng cự và hỗ trợ liên quan đến các đỉnh và đáy được đặt cạnh một số lượng nhỏ hơn ở hai bên của thanh cao nhất hoặc thấp nhất được coi là ít đáng kể và đáng tin cậy. N thanh ở hai bên của đỉnh cao nhất hoặc đáy thấp nhất được gọi là điểm uốn của sức mạnh N.

Vai trò đảo chiều của hỗ trợ và kháng cự

Trong phân tích kỹ thuật, các rào cản giá thay đổi vai trò một khi bị breakout, cụ thể là:

■ Hỗ trợ biến thành kháng cự

■ Kháng cự biến thành hỗ trợ

Điều này áp dụng cho tất cả các cản lồng vào giá (MA chẳng hạn), bao gồm các kênh, đường xu hướng, điểm pivot, envelope, v.v.



Hình dưới đây cho thấy hỗ trợ và kháng cự đóng vai trò cản giá, cũng như trên kênh tăng trên biểu đồ 30 ‐ phút của EURUSD. Lưu ý chỉ báo stochastics được điều chỉnh theo chu kỳ sóng cung cấp tín hiệu xác nhận bổ sung ở các mức hỗ trợ và kháng cự, bị mua quá mức ở mức kháng cự và bán quá mức tại hỗ trợ.


Giao dịch theo xu hướng

Để giao dịch hoặc vào lệnh theo theo xu hướng hiện tại có nghĩa là mua trong một xu hướng tăng và bán (short) trong một xu hướng giảm. Nói chung là dễ dàng hơn và an toàn hơn để giao dịch theo xu hướng hiện tại vì nhiều lý do:

■ Mua thấp trong một xu hướng tăng và bán cao trong một xu hướng giảm sẽ đưa nhà giao dịch vào các vị thế có rủi ro cực nhỏ.

■ Nhà giao dịch có thể giữ vị thế trong một thời gian dài , miễn sao xu hướng vẫn còn là lệnh vẫn còn.

Mua thấp và bán cao là chính là mua bán khi giá pullback khi xu hướng đang rõ ràng. Hình dưới đây minh họa việc mua thấp và bán cao trong một xu hướng giảm. Một nhà giao dịch có thể sử dụng các đường xu hướng hoặc kênh lên xuống đơn giản để tính thời gian cho các mức giá thoái lui. Việc sử dụng bộ tạo dao động điều chỉnh theo chu kỳ cũng sẽ giúp tinh chỉnh các mức này.



Bộ lọc xu hướng

Bộ lọc xu hướng giúp xác định xu hướng khi thị trường liên tục cho ra các tín hiệu nhiễu và biến động giá cả. Dưới đây là ba bộ lọc xu hướng phổ biến được sử dụng để đạt được mục tiêu như vậy (không có nghĩa là toàn diện):

■ Qua một giao cắt của hai đường MA, theo đó, đường MA ngắn cắt lên đường MA dài cho tín hiệu tăng giá trong xu hướng tăng, ngược lại đường MA ngắn cắt xuống đường MA dài cho tín hiệu giảm giá trong xu hướng giảm.

■ Qua việc giao cắt giữa các đường oscillator và đường tín hiệu của nó.

■ Qua việc giá cắt những công cụ lồng vào giá. Chẳng hạn giá cắt lên MA cho tín hiệu tăng,...


Hình trên đây minh họa một giao cắt của một chỉ báo Stochastic Oscillator được lọc thêm MACD dùng làm bộ lọc xu hướng tăng và giảm để xác định thời gian vào lệnh theo xu hướng. Điểm mua vào khi giá chạm đường xu hướng và đường Stochastic Oscillator tăng lên từ vùng quá bán và MACD lớn hơn 0. Ngược lại điểm bán ra khi giá chạm đường xu hướng và đường Stochastic Oscillator giảm xuống từ vùng quá mua và MACD nhỏ hơn 0.


VẤN ĐỀ VỀ ĐẶT STOPLOSS

Nhà đầu tư thường được đặt stoploss ngay dưới các đáy lớn cho các khi vào lệnh mua trong một xu hướng tăng và ngay trên các đỉnh lớn cho các vị thế bán trong một xu hướng giảm. Đối với các điểm entry quá xa so với đỉnh hoặc đáy, stoploss có thể được đặt ở một số bội ATR hoặc độ lệch chuẩn nào đó so với entry.

Dừng liên kết với các mục rào cản sẽ luôn có cùng kích thước, vì đỉnh hoặc máng đáng kể thường là điểm của chính mục nhập. Do đó, các điểm dừng sẽ được đặt ngay sau hàng rào, tùy thuộc vào mức độ lọc giá được sử dụng.

Với các lệnh pullback thì stoploss khá nhỏ, chỉ cần ngay dưới hoặc ngay trên kháng cự hỗ trợ là xong.


Nhà giao dịch có thể đặt một lượng rủi ro tương đương với tỷ lệ phần trăm cố định hoặc số điểm cố định. Nó sẽ có ảnh hưởng đến hiệu suất vào lệnh của chúng ta như sau:

+ Nếu chúng ta sử dụng

■ Một tỷ lệ cố định của vốn hiện tại được thể hiện trên mỗi giao dịch và các điểm dừng hẹp được lấy ra thường xuyên, gây ra tổn thất đáng kể.

■ Một tỷ lệ cố định của vốn ban đầu được đưa ra trên mỗi giao dịch và các điểm dừng rộng được lấy ra thường xuyên, gây ra tổn thất đáng kể.