Những quan điểm đắt giá nhất của Agustin Silvani - tác giả cuốn sách "Đánh Bại Thị Trường Forex"

Agustin Silvani (đôi khi được viết là Augustine Silvani) là một nhà giao dịch ngoại hối chuyên nghiệp và là tác giả của cuốn sách cực kỳ nổi tiếng trong giới trading: "Beat the Forex Dealer: An Insider's Look into Trading Today's Foreign Exchange Market" (Đánh bại thị trường Forex: Góc nhìn của người trong cuộc về thị trường ngoại hối ngày nay).

Link sách anh em có thể đặt ở đây: https://finfin.vn/products/danh-bai-thi-truong-forex

Những trích dẫn và quan điểm của ông không sáo rỗng hay vẽ ra một viễn cảnh màu hồng. Ngược lại, chúng bóc trần sự thật tàn khốc, những mánh khóe bẩn thỉu của các sàn giao dịch (Broker) và bản chất "cá lớn nuốt cá bé" của thị trường Forex.

Dưới đây là tổng hợp những câu nói và quan điểm đắt giá nhất của Agustin Silvani, được chia theo từng chủ đề:

1. Về Bản Chất Khốc Liệt Của Thị Trường Forex

"The foreign-exchange market is often referred to as the Slaughterhouse where novice traders go to get 'chopped up'."

Dịch: "Thị trường ngoại hối thường được ví như một 'Lò mổ', nơi những nhà giao dịch tay mơ bước vào chỉ để bị 'băm vằm'."

"In reality, the average client's trading approach combined with the unscrupulous practices of some brokers make spot FX trading more akin to the games found on the Vegas strip than to anything seen on Wall St."


Dịch: "Trên thực tế, phương pháp giao dịch của một khách hàng trung bình cộng với những mánh khóe vô đạo đức của một số nhà môi giới (broker) khiến cho việc giao dịch Forex giống với các trò đỏ đen ở sòng bạc Las Vegas hơn là một kênh đầu tư trên Phố Wall."

"Do you ever feel like the market is out to get you? Well guess what, in this Zero Sum game it absolutely is."

Dịch: "Đã bao giờ bạn có cảm giác thị trường đang cố tình nhắm vào bạn để lấy tiền chưa? Đoán xem, trong cái Trò chơi có tổng bằng không (Zero-sum game) này, sự thật tuyệt đối là như vậy đấy."

2. Về Chiêu Trò "Săn Dừng Lỗ" (Stop-Hunting) Của Các Sàn Giao Dịch

Một trong những chủ đề nổi tiếng nhất của Silvani là việc bóc trần hành vi thao túng giá của các Dealer/Broker để quét thanh khoản của trader nhỏ lẻ.

"Have you ever had your stop hit at a price that turned out to be the low/high for the day? Bad luck perhaps? Maybe. What if it happens more than once?"

Dịch: "Đã bao giờ lệnh dừng lỗ (Stop-loss) của bạn bị quét trúng ngay tại mức giá mà sau đó hóa ra lại là đỉnh hoặc đáy của cả ngày hôm đó chưa? Có thể là do bạn xui xẻo chăng? Có lẽ vậy. Nhưng chuyện gì sẽ xảy ra nếu điều đó cứ lặp đi lặp lại nhiều hơn một lần?"

Về khái niệm môi giới đẩy lệnh trực tiếp (Non-Dealing Desk):

"A non-dealing desk broker is simply a trading broker who takes the other side of your trades using a machine controlled algorithm instead of a human, they are still trading against you albeit just without human input."

Dịch: "Một sàn giao dịch quảng cáo là 'Non-Dealing Desk' (Không có bàn giao dịch can thiệp lệnh) thực chất chỉ là họ dùng thuật toán máy tính để ôm lệnh ngược chiều với bạn thay vì dùng con người. Về bản chất, họ vẫn đang giao dịch chống lại bạn, chỉ là không có sự can thiệp thủ công mà thôi."

3. Về Tâm Lý Đám Đông Và Nỗi Sợ Hãi

Silvani giải thích rất rõ cách thị trường di chuyển dựa trên sự hoảng loạn của đám đông (Forced Liquidation - Thanh lý bắt buộc):

"If losing traders perceive that something is happening so fast they cannot understand it, they will liquidate quickly to protect themselves. When this happens to enough losing traders at roughly the same time, their liquidation orders will create a large move in price as they temporarily create a large order flow imbalance from one side."


Dịch: "Nếu những nhà giao dịch đang thua lỗ nhận thấy có điều gì đó trên biểu đồ diễn ra quá nhanh khiến họ không thể hiểu kịp, họ sẽ nhanh chóng thanh lý vị thế (cắt lỗ) để tự bảo vệ mình. Khi điều này xảy ra với một lượng đủ lớn các trader cùng một lúc, các lệnh cắt lỗ của họ sẽ tạo ra một sự mất cân bằng dòng chảy lệnh khổng lồ, từ đó tạo ra một biến động giá cực mạnh."

4. Về Ảo Tưởng Giao Dịch "Dễ Dàng"

"This palpable excitement has led to the explosion of the retail FX market, which has unfortunately spawned a new breed of authors and gurus more than happy to provide misleading and often downright fraudulent information by promising traders riches while making forex trading 'easy'."

Dịch: "Sự hưng phấn rõ rệt (vì những con số lợi nhuận) đã dẫn đến sự bùng nổ của thị trường Forex nhỏ lẻ. Nhưng thật không may, nó lại sinh ra một thế hệ các 'chuyên gia' và 'bậc thầy' ảo, những người rất sẵn lòng cung cấp thông tin sai lệch và lừa đảo bằng cách hứa hẹn sự giàu có và tiêm nhiễm vào đầu trader rằng giao dịch Forex là việc 'rất dễ dàng'."

"If you don't believe me (that FX is hard), then stop by Warren Buffet's office and ask him how he could lose $850m betting on the dollar or ask George Soros why his short yen bets cost him $600m not once but twice in 1994."

Dịch: "Nếu bạn không tin tôi (rằng giao dịch tiền tệ rất khó), hãy ghé qua văn phòng của Warren Buffet và hỏi xem làm thế nào ông ấy có thể đánh mất 850 triệu USD khi đặt cược vào đồng Đô la, hoặc hỏi George Soros tại sao các lệnh bán khống đồng Yên lại khiến ông ta mất 600 triệu USD, không phải một mà là hai lần vào năm 1994."

Tóm lại: Quan điểm của Agustin Silvani giúp các trader nhỏ lẻ (retail traders) "tỉnh mộng". Ông nhấn mạnh rằng để tồn tại, trader không chỉ cần biết phân tích kỹ thuật, mà còn phải hiểu cấu trúc vi mô của thị trường, biết dòng tiền thông minh đang hoạt động ra sao và né tránh được những cái bẫy giăng sẵn của nhà cái (Dealer traps).

Happy & Safe trade!!