Học phân tích thị trường từ Stockcharts (Bài 357): Tính năng ZigZag (phần ii)

Tóm tắt bài trước:

• Tính năng ZigZag không phải là một chỉ báo theo đúng nghĩa mà là một phương tiện để lọc bỏ các biến động giá nhỏ hơn. Một ZigZag được đặt ở mức 10 sẽ bỏ qua tất cả các biến động giá nhỏ hơn 10%; chỉ những biến động giá lớn hơn 10% mới được hiển thị. Việc lọc bỏ các biến động nhỏ hơn cho phép bạn nhìn thấy toàn cảnh thay vì chỉ thấy từng chi tiết nhỏ. Điều quan trọng cần nhớ là tính năng ZigZag không có khả năng dự đoán vì nó vẽ các đường dựa trên những gì diễn ra trong quá khứ. Khả năng dự đoán đến từ các ứng dụng như Sóng Elliott, phân tích mô hình giá hoặc các chỉ báo khác. Bạn cũng có thể sử dụng ZigZag với các mức thoái lui để xác định các mức thoái lui và dự phóng Fibonacci.
• ZigZag dựa trên nhiều “loại” biểu đồ. Biểu đồ đường và biểu đồ chấm dựa trên giá đóng cửa, sẽ hiển thị ZigZag dựa trên giá đóng cửa. Biểu đồ High-Low-Close (HLC), Open-High-Low-Close (OHLC) và biểu đồ nến, thể hiện phạm vi giá cao-thấp của kỳ, sẽ hiển thị đường ZigZag dựa trên phạm vi giá cao-thấp này. Đường ZigZag dựa trên phạm vi giá cao-thấp có nhiều khả năng thay đổi hướng hơn so với đường ZigZag dựa trên giá đóng cửa vì phạm vi giá cao-thấp sẽ lớn hơn nhiều và tạo ra những biến động lớn hơn. Ô tham số cho phép bạn thiết lập độ nhạy của tính năng ZigZag. Đường ZigZag với giá trị 5 trong ô tham số sẽ lọc ra tất cả các chuyển động nhỏ hơn 5%. Đường ZigZag(10) sẽ lọc ra các chuyển động nhỏ hơn 10%. Vì vậy, nếu một cổ phiếu giao dịch từ mức 100 đô la lên mức 109 đô la, đó sẽ là một chuyển động 9% — sẽ không có đường nào được hiển thị vì chuyển động nhỏ hơn 10%. Nếu giá cổ phiếu tăng từ mức 100 đô la lên mức cao 110 đô la (+10%), sẽ có một đường kẻ từ 100 đến 110 đô la. Nếu giá cổ phiếu tiếp tục tăng lên 112 đô la, đường kẻ này sẽ kéo dài đến 112 đô la (100 đến 112). Mô hình ZigZag sẽ không đảo chiều cho đến khi giá giảm 10% hoặc hơn so với mức cao nhất. Từ mức cao 112 đô la, giá phải giảm 11,2 điểm (hoặc xuống mức 100,8 đô la) để có thêm một đường kẻ khác.
• Tính năng ZigZag có thể lọc ra các biến động nhỏ và đơn giản hóa việc tính toán sóng Elliott.

Điều chỉnh và Dự báo

Người dùng có thể lựa chọn giữa ZigZag thông thường và ZigZag (điều chỉnh). ZigZag thông thường hiển thị các đường di chuyển ít nhất một tỷ lệ phần trăm cụ thể. ZigZag (điều chỉnh) kết nối các đỉnh và đáy với các nhãn đo lường chuyển động trước đó. Các số trên các đường chấm thể hiện sự khác biệt giữa đường ZigZag hiện tại và đường ZigZag ngay trước đó.

Ví dụ, biểu đồ bên dưới hiển thị Altera (ALTR) với tính năng ZigZag 15% (điều chỉnh). Ba đường ZigZag được đánh dấu (1, 2 và 3). Đường chấm nối điểm thấp của Đường 1 với điểm thấp của Đường 2 hiển thị một ô có giá trị 0,638. Điều này có nghĩa là Đường 2 bằng 0,638 (63,8%) so với Đường 1. Con số nhỏ hơn 1 có nghĩa là đường ngắn hơn đường trước đó. Đường chấm nối điểm cao của Đường 2 với điểm cao của Đường 3 hiển thị một ô có giá trị 1,646. Điều này có nghĩa là Đường 3 dài hơn Đường 2 khoảng 1,646 lần (164,6%). Con số lớn hơn 1 có nghĩa là đường này dài hơn đường trước đó.


Như bạn có thể thấy, việc xem các đường này dưới dạng phần trăm so với các đường trước đó giúp đánh giá các dự báo Fibonacci. Sự giảm giá trong tháng 8 (Đường 2) đã điều chỉnh khoảng 61,8% so với sự tăng giá trong tháng 6-7 (Đường 1). Đây là một sự điều chỉnh Fibonacci điển hình. Sự tăng giá từ đầu tháng 9 đến đầu tháng 11 gấp 1,646 lần sự giảm giá trong tháng 8. Theo nghĩa này, ZigZag (Điều chỉnh) có thể được sử dụng để dự báo độ dài của một đợt tăng giá. Một lần nữa, 1,646 gần với Fibonacci 1,618, Tỷ lệ Vàng được sử dụng trong nhiều ước tính dự báo.

Kết luận

ZigZag và ZigZag (Điều chỉnh) lọc hành động giá và không có bất kỳ khả năng dự đoán nào. Các đường ZigZag chỉ đơn giản phản ứng khi giá di chuyển một tỷ lệ phần trăm nhất định. Các nhà phân tích biểu đồ có thể áp dụng nhiều công cụ phân tích kỹ thuật vào biểu đồ ZigZag. Họ có thể thực hiện phân tích xu hướng cơ bản bằng cách so sánh các đỉnh và đáy phản ứng. Họ cũng có thể chồng lớp biểu đồ ZigZag để tìm kiếm các mô hình giá có thể không dễ thấy trên biểu đồ thanh hoặc đường thông thường. Biểu đồ ZigZag có khả năng làm nổi bật các chuyển động quan trọng và bỏ qua các nhiễu. Khi sử dụng biểu đồ ZigZag, đừng quên đo đường cuối cùng để xác định xem nó là tạm thời hay vĩnh viễn. Đường này là tạm thời nếu sự thay đổi giá hiện tại nhỏ hơn tham số ZigZag, nhưng sẽ trở thành vĩnh viễn nếu sự thay đổi giá lớn hơn hoặc bằng tham số ZigZag.